Медь: цены слегка упали по сравнению с минимальными годовыми значениями

АНАЛИЗ ОТ 10 –11 – 2008 относится к первому кругу торгов на ЛБМ и выражается в  долларах за тонну

За первую неделю ноября медь снизилась еще на 4%. В то время как положение всех цветных металлов оставалось более или менее стабильным, медь показала самые плохие результаты всего сектора, т.к. ее показатель составил чуть больше 3800$. На этой неделе спад наблюдается не из-за тренда евро и доллара, которые на этот раз показали относительную стабильность, а скорее из-за непрерывного увеличения запасов, особенно в Европе, где они достигли 255 000 тонн – рекордный показатель за последние 4 года. Сокращение производства многих медных компаний с целью урегулировать цены не привело ни к какому результату.

Анализ тренда

Краткосрочный, среднесрочный и долгосрочный тренды характеризуются сильной тенденцией к снижению, что подтверждается скользящим средним значением за 18-,  50-  и  200- дней, а также обратным движением к значению в 3800$. Эти показатели не ушли далеко от предыдущих минимальных значений. Показатели импульса, измеряющие силу тренда в процессе, находятся в ситуации недооценки рынка и имеют отрицательные значения.

Предположения: ожидается, что цены снова упадут

Медь показала самые плохие результаты всего сектора, т.к. ее показатель составил 3815$. На данный момент цены приближаются к предыдущему минимальному значению в 3709$, значению, которое наблюдалось несколько дней назад. Понижение цен вызвано резким спадом мировой экономики, которая официально вступила в стадию депрессии, что подтверждается непрерывным увеличением запасов, признаком спада активности со стороны компаний, занимающихся медью. В результате тренд остается низким и, вероятно, что медь опять упадет до уровня 3700$. Если это произойдет, то цены могут вообще упасть до 3350$. Лишь обратное движение цен до уровня 4500$ скажется положительно…

Диапазон колебаний фьючерсов будет варьироваться:              между 4500$ и 3300$

Диапазон колебаний денежных средств в $:                                 между 4500$ и 3100$

Диапазон колебаний денежных средств в €:                                 между 3500€ и 2650€ 

Функциональные предложения по фьючерсам

Держите короткие позиции открытыми, увеличьте их до 3700$ и повышайте до уровня 4200$.

Функциональные предложения по фиксации цен на физические металлы

Значение цен на рынке наличных  сделок в $  

•  Те, кто покупают физические металлы:  

Цены на данный момент несомненно интересны. Возможны дальнейшие падения.

•  Те, кто продают физические металлы:  

Снижайте запасы

Значение цен на рынке наличных  сделок в €

•  Те, кто покупают физические металлы:  

Цены на данный момент несомненно интересны. Возможны дальнейшие падения.

•  Те, кто продают физические металлы:  

Снижайте запасы

ЦЕНЫ НА 3-МЕСЯЧНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ в $ (ежедневно)

Краткосрочный тренд за истекший период: снижение

Краткосрочный  ожидаемый тренд:  снижение

Ситуация с запасами

Запасы увеличились в Европе (+20325 тонн) и в США (+3550 тонн), в то время как в Азии они сократились (-250 тонн).

ЦЕНЫ НА РЫНКЕ НАЛИЧНЫХ СДЕЛОК в $ (ежедневно)

Краткосрочный тренд за истекший период: снижение

Краткосрочный  ожидаемый тренд:  снижение

ЦЕНЫ НА РЫНКЕ НАЛИЧНЫХ СДЕЛОК в € (ежедневно)

Краткосрочный тренд за истекший период: снижение

Краткосрочный  ожидаемый тренд:  снижение

ТЕХНИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ

Разбросанная цена за 3 месяца: контанго 54 $

(Значения  MIN и MAX взяты из источников, непосредственно связанных с ЛБМ)   

ГРАФИК ЦЕН НА РЫНКЕ НАЛИЧНЫХ СДЕЛОК В ДОЛЛАРАХ

ГРАФИК ЦЕН НА РЫНКЕ НАЛИЧНЫХ СДЕЛОК В ЕВРО

Оба графика относятся к ценам на металл в доллрах и евро.  График цены  воспроизводит скользящее среднее значение за  18-, 50- и 100-дней. Внизу графика вы найдете  RSI (Индекс относительной силы),  индикатор, который показывает относительную котировку металла, а также ситуацию переоценки рынка  (уровень выше 70) или недооценки рынка (уровень ниже 30).  В настоящее время RSI находится в нейтральной позиции.

Толкование и использование доклада:

Тренд показывает основное направление цен. Краткосрочный тренд относится к периоду времени от четырех до пятнадцати дней. Среднесрочный тренд относится к периоду времени от двух-трех до восьми недель. Тренды, описанные в наших графиках, – это тренды в стадии прогресса на момент написания доклада.

В тренде к повышению коэффициент сопротивления – это уровень цен, который препятствует дальнейшему повышению.  В результате чего его стабильность возвращает тренд в исходное состояние, тогда как его нарушение способствует повышению. Сценарий повышения  подтверждается преодолением уровней сопротивления. В тренде к понижению коэффициент поддержки - это уровень цен, который мешает дальнейшему спаду. В связи с этим его стабильность может возвратить тренд в исходное состояние, а нарушение коэффициента способствует спаду. Сценарий спада подтверждается преодолением уровней поддержки. 

Скользящее среднее значение является очень важным показателем направления тенденции. Когда цены выше среднего, обычно рынок находится в фазе подъема, а когда цены ниже среднего, рынок находится в фазе спада.  Прорыв скользящего среднего значения важен либо для прорыва, либо для подтверждения тренда в фазе прогресса.  Когда шкала цен прорывает скользящее среднее значение снизу вверх, перед нами сигнал повышения. И наоборот, когда мы видим прорыв сверху вниз, перед нами сигнал понижения.

Индикатор импульса показывает мощность тренда в стадии прогресса. Он демонстрирует, идет ли тренд по заданному направлению или меняет его. Более того, индикатор показывает крайние ситуации, такие как  переоценка или недооценка рынка. Если индикатор импульса позитивный, перед нами тренд повышения, если импульс негативный – тренд понижения. Если индикатор импульса нейтральный, это значит, что рынок не характеризуется никаким четким направлением. 

Дневной график, а также понедельный или помесячный графики

Дневной график используется аналитиками для определения тренда, а также уровней сопротивления и поддержки в краткосрочный период.  Понедельный или помесячный графики подходят для определения тренда, а также уровней сопротивления и поддержки в среднесрочный и долгосрочный периоды.

ПРАВОВАЯ ОГОВОРКА: данные, приведенные в настоящем докладе, не являются рекомендациями по покупке или продаже. Они представляют собой свободное толкование ситуации на рынке, основанное на техническом анализе.

"CELL-DATA e Win Consulting"  не несет ответственность за потери, связанные с торгами на бирже.